Цена Ethereum упала примерно на 1,4% за последние 24 часа, углубляя общую слабость. На первый взгляд, это выглядит как обычная коррекция в фазе консолидации. Однако это падение не произошло случайно. Оно произошло сразу после появления сигнала предупреждения на дневном графике, который предполагает, что последнее восстановление уже теряет импульс.
Эта ситуация необычна из-за реакции трейдеров. Вместо того чтобы ограничивать риск, плечевые длинные позиции превысили 1 млрд USD. Это создает опасное противоречие. Те же условия, которые предупреждают о более глубоком падении, привлекают агрессивные ставки на рост. Этот разрыв теперь может решить о следующем крупном движении альткоина.
Медвежья дивергенция Эфира и скопление предложения указывают сейчас на один и тот же риск
Первый сигнал тревоги появился как скрытая медвежья дивергенция на дневном графике. Между 21 января и 25 февраля цена Эфира сформировала более низкий максимум. Это означает, что последнее восстановление было слабее, чем предыдущий ралли, подтверждая сохраняющийся более широкий нисходящий тренд.
В то же время индекс относительной силы (RSI), измеряющий динамику, сформировал более высокий максимум. Возникает скрытая медвежья дивергенция. Эта схема обычно появляется в нисходящих трендах и предполагает, что отскок является временным, а более крупное падение, вероятно, сохранится.
Этот сигнал приобретает значение, поскольку Эфир уже упал примерно на 32% за последние 30 дней. Это подтверждает, что доминирующий тренд остается медвежьим. В данный момент данные on-chain показывают, где эта коррекция может усилиться.
Тепловая карта стоимости приобретения Эфира показывает большой кластер поддержки между 1870 и 1890 долларами США. В этом диапазоне собрано около 1,40 млн ETH. Этот порог важен, потому что это средняя зона покупки широкой группы держателей.
Эти держатели все еще имеют прибыль при текущих ценах. Однако если Эфир войдет в эту зону и страх возрастет, многие могут продать, чтобы избежать потерь. Это может ослабить поддержку и углубить коррекцию.
Это делает предупреждение о формирующейся дивергенции более серьезным, поскольку ключевая поддержка находится близко к текущим уровням.
Продажа через китов и 1 млрд долларов США длинной экспозиции создают опасный конфликт
Важно отметить, что крупные держатели начинают проявлять осторожность. Предложение Эфира в руках китов немного снизилось с 113,41 млн ETH 25 февраля до 113,39 млн ETH в настоящее время. Это не большое снижение, около 40 млн долларов США, но подтверждает, что киты больше не накапливают активно.
Это важно, потому что активность китов часто предвещает будущий курс цены. Когда киты перестают покупать или начинают продавать, это ослабляет доверие рынка. Однако трейдеры производных инструментов реагируют противоположно.
Данные о ликвидациях на Binance показывают, что совокупные левереджированные длинные позиции превысили 1 млрд долларов США. Для сравнения, короткие позиции стоят около 382 млн долларов США. Это означает, что экспозиция на длинные позиции почти в три раза выше. Что более важно, около 697 млн долларов США левереджированных длинных позиций сосредоточилось вблизи 1870 долларов США. Согласно карте, риск возникает, если цена ETH упадет ниже 1900 долларов США.
Этот уровень почти идеально совпадает с кластером стоимости приобретения, начинающимся при 1870 долларах США. Таким образом, возникает очень рискованная ситуация.
Если Эфир упадет в эту зону, холдеры могут начать продавать, а левереджированные длинные позиции будут принудительно закрыты. В результате эти принудительные ликвидации еще больше снизят цену альткоина и ускорят коррекцию. Поэтому этот риск может быть причиной, по которой киты временно отступили. Однако, несмотря на эти угрозы, трейдеры ставят на пробой. Причина видна в структуре цены Эфира.
Структура цены альткоина объясняет надежду на 2600 долларов США
Последняя структура цены Эфира вызывает оптимизм, на который рассчитывают трейдеры производных инструментов. На 8-часовом графике цена монеты формирует форму чашки с ухом. Это бычья структура, которая часто появляется перед восходящим пробоем.
Ухо только что формируется как фаза консолидации. Трейдеры могут рассматривать это как тишину перед пробоем.
Тем временем линия шеи этой модели наклоняется вверх. Это дополнительно укрепляет ожидания пробоя, если цена пробьет ключевые уровни сопротивления. Теперь технические проекции раскрывают эти критические уровни.
Если альткоин сможет пробить уровень 2140 долларов США, растут надежды на пробой из формации. Линия шеи все еще будет удалена. Однако появится шанс на 17% рост в направлении уровня 2600 долларов США. Этот потенциал роста объясняет, почему инвесторы открывают длинные позиции, несмотря на все большее количество предупреждений.
Однако этот оптимизм полностью зависит от удержания уровней поддержки Эфира. Если цена упадет ниже 1900 долларов США, начнет нарастать риск.
Падение ниже 1890 долларов США будет значительно более серьезным. Этот уровень находится в верхней части кластера базовой стоимости между 1870 и 1890 долларами США. Утрата этой зоны ослабит доверие держателей и подвергнет ETH более глубокой коррекции.
Затем, ниже 1820 долларов США бычья структура начнет разрушаться. Если Эфир упадет ниже 1790 долларов США, форма чашки с ухом будет полностью опровергнута.
Поэтому та же структура цены, которая привлекает 1 млрд долларов США в бычьи ставки, лежит прямо над самой опасной зоной пробоя вниз. Отскок все еще возможен. Однако Эфиру сначала нужно пробить уровень 2140 долларов США. До этого момента судьба альткоина находится между надеждой на пробой и риском обрушения.
Чтобы ознакомиться с последним анализом рынка криптовалют от BeInCrypto, кликните здесь.