DeFi oznacza Zdecentralizowane Finanse
To ekosystem aplikacji, które robią to samo co bank, ale bez pośredników
W tym artykule wyjaśniam kluczowe terminy, abyś zrozumiał DeFi bez zamieszania
Termin 1 Płynność
Płynność to łatwość, z jaką możesz kupić lub sprzedać token bez dużych wahań ceny
Jeśli token ma wysoką płynność, możesz sprzedać dużo bez obniżania ceny
Jeśli płynność jest niska, mała sprzedaż może mocno zbić cenę
W DeFi płynność dostarczają użytkownicy, a nie banki
Termin 2 Pula płynności.
Pula płynności to fundusz, w którym użytkownicy wpłacają dwa tokeny w równych częściach.
Przykład: pula BNB i USDT ma 50 procent BNB i 50 procent USDT.
Inni użytkownicy wymieniają te dwa tokeny i płacą prowizję.
Ta prowizja jest dzielona między tych, którzy wpłacili środki do puli.
Termin 3 Dostawca płynności.
To osoba, która wpłaca swoje tokeny do puli.
W zamian otrzymujesz specjalny token zwany tokenem LP, który reprezentuje twoją część puli.
Kiedy wycofujesz swoją płynność, otrzymujesz swoje tokeny plus wygenerowane prowizje.
Bycie dostawcą płynności to sposób na zarabianie pasywnych dochodów z twoich kryptowalut.
Termin 4 Nieodwracalna strata lub strata nieodwracalna.
To największe ryzyko związane z dostarczaniem płynności.
Dzieje się to, gdy cena jednego z dwóch tokenów zmienia się znacznie w stosunku do drugiego.
Przykład: wpłacasz 1 BNB i 600 USDT, gdy 1 BNB kosztuje 600 USDT.
Potem BNB rośnie do 1200 USDT.
Gdybyś tylko miał swoje BNB, miałbyś 1200 USDT.
Ale ponieważ jesteś w puli, automatycznie sprzedawana jest część twojego BNB, aby utrzymać 50 procent każdego z nich.
Kiedy wycofujesz, masz mniej BNB i więcej USDT niż na początku.
Całkowita wartość może być mniejsza niż gdybyś po prostu trzymał swoje tokeny.
Strata nazywana jest nieodwracalną, ponieważ jeśli ceny wrócą do punktu wyjścia, strata znika.
Jeśli wycofasz, gdy ceny są daleko od punktu początkowego, strata staje się rzeczywista.
Termin 5 Yield farming.
To praktyka przenoszenia swoich tokenów między różnymi pulami płynności, aby szukać najwyższej możliwej rentowności.
Osoby zajmujące się yield farmingiem zawsze są czujne na nowe możliwości.
Można uzyskać bardzo wysokie zyski, ale także bardzo wysokie ryzyka.
Termin 6 APY i APR.
APY oznacza Roczną Stopę Procentową z reinwestycją odsetek.
APR oznacza Roczną Stopę Procentową bez reinwestycji.
Przykład: jeśli pula daje ci 10 procent APR, zarabiasz 10 rocznie bez reinwestycji.
Jeśli daje ci 10 procent APY, zarabiasz trochę więcej, ponieważ odsetki są dodawane co jakiś czas.
W DeFi prawie zawsze używa się APY, ponieważ odsetki są wypłacane często.
Termin 7 Staking w DeFi.
Jest to podobne do tradycyjnego stakingu, ale w aplikacjach zdecentralizowanych.
Zamrażasz swoje tokeny w protokole, aby zabezpieczyć sieć lub zarządzać protokołem.
W zamian otrzymujesz nagrody.
Różnica w porównaniu do tradycyjnego stakingu polega na tym, że tutaj nie ma firmy, takiej jak Binance, pośredniczącej.
Bezpośrednio wchodzisz w interakcję z inteligentnym kontraktem.
Termin 8 Most lub bridge.
Widziałeś to w poprzednim artykule.
To system do przenoszenia tokenów z jednej blockchain do drugiej.
Fundamentalne w DeFi, ponieważ każda sieć ma swoje własne pule i aplikacje.
Termin 9 DEX lub Giełda Zdecentralizowana.
To jest giełda jak Binance, ale bez firmy za tym.
Przykłady: Uniswap, PancakeSwap i Raydium.
Na DEX traderzy wymieniają się bezpośrednio między sobą, korzystając z pul płynności.
Nie musisz się rejestrować ani podawać swoich danych.
Termin 10 Zarządzanie w DeFi.
Wiele protokołów DeFi ma token zarządzający.
Osoby posiadające ten token mogą głosować w sprawach takich jak zmiana prowizji, dodawanie nowych pul czy aktualizacja kodu.
Przykład: Uniswap ma UNI, MakerDAO ma MKR, Aave ma AAVE.
Im więcej tokenów masz, tym więcej masz siły głosu.
Ważne ryzyka związane z DeFi, o których musisz wiedzieć.
Ryzyko 1 Hacking inteligentnych kontraktów. Jeśli kod ma błąd, mogą ukraść wszystkie środki.
Ryzyko 2 Błędy w mostach. Wiele dużych kradzieży miało miejsce na mostach.
Ryzyko 3 Nieodwracalna strata. Już wyjaśniono, zmniejsza twoje zyski lub generuje straty.
Ryzyko 4 Oszustwa typu rug pull. Twórcy projektu znikają z pieniędzmi użytkowników.
Ryzyko 5 Wysokie prowizje w sieciach takich jak Ethereum mogą sprawić, że przenoszenie małych funduszy nie będzie opłacalne.
Jak zacząć w DeFi bez dużego ryzyka.
Otwórz portfel, taki jak MetaMask lub Trust Wallet.
Kup małą ilość BNB lub MATIC, aby płacić niskie prowizje.
Podłącz swój portfel do znanego DEX, takiego jak PancakeSwap na BSC.
Spróbuj wymienić małą kwotę, na przykład 10 USDT na BNB, bez bycia dostawcą płynności.
Po zrozumieniu, jak to działa, spróbuj dostarczyć płynność z bardzo małymi kwotami, które nie ranią cię, jeśli stracisz.
I pamiętaj, nigdy nie inwestujesz w DeFi tego, czego nie możesz sobie pozwolić stracić.
Słownik do zapamiętania.
Płynność to łatwość kupowania lub sprzedawania bez wpływu na cenę.
Pula płynności to fundusz z dwoma tokenami, w którym odbywają się wymiany.
Dostawca płynności to ten, kto wpłaca środki do puli.
Nieodwracalna strata to tymczasowa utrata z powodu zmiany cen.
Yield farming to poszukiwanie najlepszej rentowności poprzez poruszanie się między pulami.
APY to roczna stopa z reinwestycją.
DEX to zdecentralizowana giełda bez firmy za tym.
Zarządzanie to prawo do głosowania w protokole.
Mam nadzieję, że ten słownik pomoże ci zrozumieć DeFi bez strachu.
Który termin wydaje ci się najciekawszy? Daj znać w komentarzach.
Jeśli ci się podobało, zachowaj to, daj like i podziel się.
