🚨 AVVISO IMPORTANTE: IL MERCATO OBBLIGAZIONARIO GIAPPONESE È IN CRISI ORA.
I rendimenti delle obbligazioni giapponesi si stanno muovendo in modi che quasi mai accadono in un'economia forte.
I rendimenti delle obbligazioni a 10 anni, 20 anni, 30 anni e persino 40 anni hanno raggiunto i loro livelli più alti di questo secolo.
Ma perché dovresti preoccuparti?
Per decenni, il Giappone è stata la fonte di denaro più economica del mondo.
I tassi erano vicini allo zero, a volte anche negativi. Gli investitori globali prendevano in prestito yen e investivano quel capitale in azioni, materie prime e attività rischiose ovunque.
Quella finanziamento economico era uno dei motori nascosti dietro i massimi del mercato globale, e ora quel motore si sta rompendo.
Proprio ora, il Giappone sta affrontando:
• Un tasso di natalità in crollo
• Una forza lavoro futura in diminuzione
• Il più alto rapporto debito/PIL sulla Terra
Quando il potenziale di crescita diminuisce e il debito rimane enorme, i compratori di obbligazioni perdono fiducia e iniziano a vendere.
E quando vendono, i rendimenti esplodono verso l'alto.
Questo è esattamente ciò che sta accadendo ora.
Ma questo denaro non sta scomparendo. Si sta ruotando.
Il capitale che esce dalle obbligazioni giapponesi si sta spostando direttamente in oro e argento.
Ecco perché i metalli preziosi e i rendimenti giapponesi stanno aumentando quasi insieme. Gli investitori stanno uscendo dal debito pubblico e si stanno nascondendo in beni reali.
Ma questa fase non durerà per sempre.
Se i rendimenti continuano a salire:
• La Banca del Giappone sarà costretta a fermare il restringimento
• Gli acquisti di obbligazioni riprenderanno
• La soppressione dei rendimenti tornerà
E abbiamo iniziato a vedere il massacro derivante dall'aumento dei rendimenti delle obbligazioni giapponesi.
L'S&P 500 ha recentemente cancellato più di $1.3 trilioni di valore di mercato, principalmente a causa delle paure legate allo stress del mercato obbligazionario giapponese.
Questo perché il Giappone non è un problema regionale. È una linea di faglia della liquidità globale.
E cosa accadrà quando la BOJ interverrà?
• I rendimenti si stabilizzeranno
• L'afflusso in oro e argento raggiungerà il picco
• I metalli probabilmente formeranno un picco esplosivo
• Il capitale ruoterà di nuovo verso attività rischiose
E questo è quando inizierò a investire pesantemente, mentre altri aspetteranno un crollo ancora più grande.
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